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El inversor en valor busca acciones infravaloradas. No es difícil encontrar buenos valores hoy en día: ¡sólo hay que tomar billetes de 100 dólares que se pueden conseguir a 80 centavos de dólar! Entonces, ¿por qué no nos apresuramos a hacer esto ahora mismo? Bueno, hay dos razones: La mayoría de la gente no es consciente del valor que adquiere su dinero con el paso del tiempo: más o menos un 10%. Eso significa que si la inflación sube un 20%, entonces alguien que compró un artículo hace 5 años sólo verá un aumento de beneficios del 0-10%.
Estas 3 acciones son perfectas para los novatos
1.
El Oráculo de Omaha, Berkshire Hathaway, ha pasado de ser un pequeño proyecto de historia oral de Cherry Creek Traders a ser una empresa internacional con más de 60 negocios propios que abarcan desde compañías de seguros hasta ferrocarriles. En febrero de 2022, después de publicar su carta anual en la que detallaba cómo había superado a otros inversores durante el año pasado, al mantener acciones valiosas a largo plazo en lugar de venderlas rápidamente cuando los precios suben, Buffet escribió que, además de disponer de 144.000 millones de dólares en efectivo, la organización benéfica espera que este nuevo movimiento le ayude a fortalecerse aún más.
2.
No es ningún secreto que P&G es una empresa sólida desde hace años. Sus productos nunca pasan de moda y constantemente inventan nuevas formas de mantener a los consumidores contentos, como esta última innovación de Proctor & Gamble. ¿Y lo mejor? Pronto podrás hacerte con estos productos, así que no tendrás ninguna excusa para no probarlos. Sólo espera que tu ropa no se ensucie más, ya que parece que todas las madres hablaron de lo bien que pasaban el tiempo en casa mientras seguían manteniendo una vida familiar de calidad gracias, en gran medida, a ellos.
3.
El margen de beneficios de Target Corp es nada menos que asombroso. En 2021, las ventas de los productos de la marca Target de esta empresa se dispararon un 18% para alcanzar más de 30.000 millones de dólares, ¡más que cualquier otra marca en las estanterías de las tiendas hoy en día! Y mientras muchas cadenas están sintiendo la presión financiera debido al menor tráfico de turistas durante un brote que causó que la gente no quisiera salir o gastar dinero en cualquier lugar cerca de ellos; Target se las arregló de manera diferente ya que todavía entregaron el 95% de los pedidos directamente a través de las tiendas haciendo que su modelo de negocio sea exitoso incluso con menos contacto con el cliente
Cuáles son las acciones de valor
Los inversores deben estar preparados para el largo plazo cuando invierten en acciones de valor. Es posible que estas inversiones menos arriesgadas nunca se recuperen del todo de las pérdidas sufridas durante los tiempos económicos difíciles u otras fluctuaciones de nuestro panorama de mercado, pero ofrecen algunos de los mejores rendimientos entre todos los tipos de Wall Street. Con los bajos tipos de interés actuales, es importante no limitarse a recuperar el dinero pronto: reinvertir ayuda a crear riqueza con el tiempo.
La diferencia entre Facebook y Google Alphabet (GOOGL) es que una empresa ha sido un elemento básico del mercado mientras que otra recién llegada lucha por el éxito. Si bien ambas empresas producen, en efecto, rendimientos similares de media en periodos cortos de tiempo, siempre hay un riesgo asociado cuando se invierte el dinero en cualquier cosa, incluyendo la inflación, etc.
Quizá piense que el término “valor” es subjetivo y difícil de definir. Sin embargo, existen algunos criterios claros sobre lo que hace que una inversión sea valiosa: Debe tener unas tasas de crecimiento constantes pero no espectaculares; reportar unos ingresos relativamente estables (especialmente si también paga dividendos) que los conviertan en buenos candidatos si se comparan con otras empresas de su industria o sector, y sobre todo que paguen en efectivo cada trimestre.
¿Cómo diferenciar las acciones de valor?
La inversión en valor es una estrategia en la que se recogen acciones con descuentos. El objetivo en este caso sería comprar aquellos que actualmente no son favorecidos por Wall Street, como las acciones de FedEx o Tesla durante una recesión económica cuando los precios han caído debido a sus desafíos a corto plazo; sin embargo, también pueden existir oportunidades en las que uno podría invertir en cualquiera de los dos lados del espectro en función de cómo vea que se desarrollan las condiciones del mercado a lo largo del tiempo -Apple es otro ejemplo que entra dentro de las dos categorías mencionadas anteriormente, ya que su valor puede cambiar en función de lo que está sucediendo a nivel mundial, mientras que sigue siendo generalmente atractivo a pesar de que algunos inversores podrían considerarlo caro hoy.
Las acciones suelen compararse en función de parámetros como los beneficios por acción o la relación precio-beneficio (P/E). Estas cifras indican lo cara o barata que puede estar cada empresa, en función de su nivel de éxito actual. Por ejemplo, si tenemos una empresa A con un BPA de 10 mientras que otra empresa B tiene 5, la primera parecería mucho más atractiva porque, aunque ambas existen en sectores diferentes y sirven a distintos clientes, siguen existiendo suficientes similitudes que las hacen relevantes entre sí, lo que significa que algunas personas pueden querer lo que ofrecen estas empresas, independientemente de que alcancen cotas más altas que antes de 2008, cuando los mercados se desplomaron, por lo que esto también parece menos arriesgado teniendo en cuenta que los inversores recibirán rendimientos a pesar de ello.
Cuando una empresa quiere medir su éxito teniendo en cuenta tanto los beneficios como el crecimiento del patrimonio, utiliza el ratio PEG. Es similar, pero ligeramente diferente, al índice de crecimiento de los beneficios (PE/EI), que tiene en cuenta el crecimiento de los ingresos de las empresas, en lugar de centrarse únicamente en los márgenes de beneficios o en los precios alcanzados por las acciones durante las horas de cotización; este cálculo permite comparar entre empresas con distintos niveles de velocidad de expansión sobre la base de diversos factores, como la mejora de la calidad crediticia, etc.
Una de las mejores formas de evaluar la rentabilidad de su empresa es observar su relación precio/valor contable. Esta cifra le indica si le queda dinero después de pagar todos los gastos y le da una idea del tipo de cartera de inversiones que esta empresa podría crear para conseguir más inversiones.
Los inversores de valor
La inversión a largo plazo es una estrategia probada para proteger la cartera. Hay tres tipos principales de inversores en este juego: Los inversores en valor tratan de encontrar acciones que coticen por debajo de su valor intrínseco aplicando el análisis fundamental; los inversores en crecimiento tratan de seleccionar aquellas con potencial de crecimiento a largo plazo en relación con las valoraciones actuales (un poco de cada una); y, por último, está el enfoque mixto, en el que se hacen algunas cosas que parecen adecuadas al principio, pero se cambia de opinión más adelante sin lamentar ninguna decisión tomada por el camino.
El poder de las acciones de valor Las acciones de valor ofrecen un gran potencial para los inversores a largo plazo. Por ejemplo, Berkshire Hathaway, que a principios de 1965 se habría revalorizado casi cuatro veces más si se comprara hoy: ¡28 millones de dólares en lugar de algo menos de diez! Encontrar buenas empresas por debajo de su valor real puede ser muy gratificante; es hora de que usted mismo considere este estilo con nuestra ayuda. Hemos desarrollado estrategias a lo largo de décadas de experiencia combinada tanto en finanzas como en negocios que nos permiten ver donde otros
